Как рухнул цифровой банк с тремя миллионами клиентов в Парагвае

В середине октября 2026 года цифровой банк Ueno сообщал о трёх миллионах клиентов и первом месте в Парагвае по их числу. Уже 3 ноября его работу остановил регулятор, а клиенты лишились привычного доступа к счетам, переводам и оплате картами. Через три дня парламент отстранил президента страны. Расследование затронуло кредиты компаниям, связанным с владельцами банка, и государственные средства, которые разместили в Ueno.

Как банк привлёк три миллиона клиентов

Ueno вырос из финансовой компании и получил банковскую лицензию в конце 2023 года. В 2024-м он поглотил Visión Banco, присоединив его бизнес и клиентскую базу. Покупка уже работающего банка помогла Ueno быстро расшириться.

Для обычного клиента предложение выглядело привлекательно. Счёт можно было открыть через приложение, банк рекламировал бесплатное обслуживание, переводы без комиссии и возврат части стоимости покупок. Программа поощряла активное использование: клиент набирал баллы, переходил на следующий уровень и получал более выгодные условия возврата денег.

Такие предложения были связаны с повседневными расходами — продуктами, топливом, оплатой услуг. Они давали повод регулярно пользоваться картой и держать деньги на счёте. Для банка это означало больше операций и более тесную связь с клиентом: человек открывал приложение не только ради редкого перевода, но и для обычных покупок.

К октябрю Ueno заявлял о первом месте по числу клиентов. По депозитам, кредитам и собственному капиталу банк в том же сообщении указывал пятое место. Он был особенно заметен в повседневных расчётах, хотя по объёму привлечённых и выданных денег уступал нескольким конкурентам.

Массовость сделала остановку операций особенно болезненной. Деньги на банковском счёте могли предназначаться для ближайших покупок, платежей или расходов бизнеса. Даже при последующем возмещении потеря доступа к ним сразу нарушает привычные расчёты: гарантированный возврат и возможность расплатиться сегодня — не одно и то же.

Что обнаружил регулятор

Проблемы Ueno появились задолго до ноябрьского закрытия. По сообщению Центробанка Парагвая, надзор обнаружил кредиты компаниям, связанным с контролирующей банк группой. Ещё 5 июня регулятор потребовал привести такие операции в установленные пределы. Чтобы разобраться в связях между заёмщиками, проверяющим пришлось прослеживать движение денег: формальные документы о владельцах компаний не давали полной картины.

Кредитование связанных предприятий опасно тем, что риски сосредоточены внутри одной группы. Если у её компаний начинаются трудности, сразу несколько крупных заёмщиков могут перестать платить. Кроме того, возникает конфликт интересов: руководство должно оценивать способность заёмщика вернуть кредит, даже когда деньги просит связанный с владельцами бизнес.

Финансовое положение ухудшила и необходимость сформировать дополнительные резервы. Банк обязан учитывать вероятность того, что часть выданных кредитов ему не вернут. Если выясняется, что риск выше прежних оценок, в отчётности нужно признать дополнительные расходы. Это уменьшает прибыль или увеличивает убыток. В обоих случаях уменьшается собственный капитал — запас средств, за счёт которого банк покрывает потери.

У регулятора были вопросы и к документам по кредитным операциям, и к учёту ИТ-услуг. Часть таких услуг банк отражал в составе активов, хотя, по оценке надзора, для этого не было достаточного обоснования. Завышенная стоимость актива делает финансовое положение на бумаге лучше, чем оно есть. Корректировка таких активов также уменьшает капитал банка.

После корректировок показатель достаточности капитала Ueno оказался ниже половины установленного минимума. Этот коэффициент сопоставляет капитал банка с принятыми рисками. Он не показывает, какая доля денег осталась на счетах клиентов, и по нему нельзя вычислить процент будущего возврата вкладов. Но его падение означает, что у банка слишком мало собственного капитала для покрытия возможных потерь.

2 ноября Центробанк принял решение начать специальную процедуру урегулирования, о чём публично сообщил 3 ноября. Управление банком перешло к назначенным для этого лицам, которым предстояло разбираться с активами, обязательствами и возвратом средств. Обычное обслуживание клиентов остановилось, а финансовые нарушения стали предметом уголовного расследования.

4 ноября прокуратура сообщила об обвинениях в отношении 27 человек. Следствие изучало кредитование связанных компаний и другие предполагаемые нарушения. Выводы надзора о состоянии банка и обвинения в преступлениях здесь важно различать: первое уже стало основанием для вмешательства, а уголовную ответственность конкретных людей должен установить суд.

Почему банковский кризис закончился импичментом

В Ueno находились не только деньги частных клиентов. Банк привлёк крупные государственные средства, включая пенсионные. Поэтому его остановка поставила вопрос не только о судьбе отдельных вкладов, но и о решениях чиновников, которые доверили ему эти деньги.

Министерство экономики и финансов раскрыло условия одного из таких размещений. В июле 2025 года средства государственной пенсионной системы Caja Fiscal разместили в Ueno на пять лет. Сумма составила 250 миллиардов гуарани. Это лишь одно размещение; свои вложения в банке были и у Института социального страхования IPS, управляющего другой системой пенсионного обеспечения.

Президент Сантьяго Пенья оказался в центре претензий из-за своих связей с бизнесом вокруг Ueno и кадровых решений. В обвинении, которое подготовили депутаты, фигурировали его участие в связанной с банком холдинговой компании и назначение бывшего руководителя финансовой компании Ueno главой Центробанка. Парламентарии также обвиняли президента в том, что он допустил чрезмерную концентрацию пенсионных средств в этом банке.

Таким образом, спор быстро вышел за пределы вопроса о неудачных кредитах. Депутатам предстояло оценить, выполняли ли власти обязанность защищать государственные деньги и не мешали ли этому деловые связи. Представители защиты президента оспаривали обвинения, указывая в том числе на полномочия самостоятельных государственных учреждений.

5 ноября Пенья подал заявление об отставке, однако парламент продолжил процедуру импичмента. 6 ноября Сенат счёл, что президент ненадлежащим образом исполнял свои обязанности, и отстранил его от должности. На следующий день суд постановил заключить бывшего президента под стражу на время расследования.

Что будет с деньгами вкладчиков

В Парагвае действует фонд гарантирования депозитов. Для Ueno установлен предел покрытия в 228,3 миллиона гуарани на вкладчика — сумма, равная 75 минимальным месячным зарплатам. Лимит относится к совокупности покрываемых средств одного вкладчика в банке. Несколько счетов не превращают его в несколько отдельных гарантий.

Выплаты начались ещё до завершения политического кризиса. 5 ноября регулятор объявил о первом этапе для клиентов с депозитами до 10 миллионов гуарани, без долгов перед Ueno и с действующим счётом в другом банке или финансовой организации страны. Наличие такого счёта позволяло перевести возмещение, не заставляя человека сначала открывать новый.

Для ускоренного возврата также предусмотрели аванс до 121,76 миллиона гуарани. Он входит в общий предел гарантии 228,3 миллиона, а не выплачивается сверх него. К 8 ноября начался второй этап — для клиентов с вкладами до востребования на сумму выше 10 миллионов, но в пределах аванса. Первые две группы охватывали клиентов без долгов перед Ueno и с действующим счётом в другой организации; для остальных предусматривались следующие этапы.

Срочные депозиты и депозитные сертификаты также входят в гарантийное покрытие при соблюдении его условий. Однако сертификаты не включили в первые две группы выплат: отдельный график для них ещё должны были объявить. Для облигаций банка и вложений в инвестиционные фонды действуют другие правила — депозитная гарантия не распространяется автоматически на любой финансовый продукт.

Регулятор заявил о намерении максимально защитить вкладчиков, но это не равнозначно обещанию вернуть каждому любую сумму полностью. Окончательные потери нельзя установить по одному факту закрытия банка: часть средств уже возвращается, по другим требованиям расчёты ещё впереди.

Отдельно решался вопрос о текущих пенсиях. 7 ноября IPS подтвердил план выплат на 17 ноября и перевод примерно 32 тысяч пенсионеров, которых обслуживал Ueno, в восемь других банков. Это должно позволить людям получать пенсии дальше. Судьба ранее вложенных в Ueno пенсионных резервов при этом остаётся самостоятельным вопросом.

Управляющим Ueno ещё предстоит взыскать долги с заёмщиков и разобраться с остальными активами банка. От результатов этой работы зависит, сколько удастся вернуть сверх гарантированных сумм. По состоянию на 8 ноября окончательный размер потерь вкладчиков ещё не установлен.